Título

Stochastic black-scholes equation with time-fractional derivative on the half-line

Autor

Jorge Sánchez Ortiz

Martin Patricio Arciga Alejandre

Francisco Julian Ariza Hernandez

Juan Carlos Hernández Pastrana

Nivel de Acceso

Acceso Abierto

Licencia

http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/4.0

Materias

Black-scholes Fokas method Caputo fractional derivative Mittag-Le¿efunction CIENCIAS FÍSICO MATEMÁTICAS Y CIENCIAS DE LA TIERRA - (CTI) MATEMÁTICAS - (CTI)

Resumen o descripción

We investigate the pricing of options using a modified Black-Scholes equation with a time-fractional derivative and additive white noise on the half-line. We construct the Green function for the initial-boundary value problem adapting the main ideas of the Fokas method and we prove existence and uniqueness of solutions.

Editor

International Journal of Pure and Applied Mathematics

Fecha de publicación

enero de 2016

Tipo de publicación

Artículo

Recurso de información

http://ri.uagro.mx/handle/uagro/830

Formato

application/pdf

Idioma

Inglés

Audiencia

Público en general

Repositorio Orígen

Repositorio Institucional de Ciencia Abierta de la Universidad Autónoma de Guerrero

Descargas

0